虽然优先股明确了固定的股息，但优先股的股息并不像债券那样具备强制性，无论公司盈利或者连续亏损和现金状况，都必须想尽办法在税前予以支付。而优先股股息是用税后利润来支付的，如果公司在公司亏损或者连续盈利不足、现金紧张的情况下，并不能 之"五、公司本次发行优先股股息的支付能力"中对公司挂牌以来现金分红情况、 公司本次优先股股息及赎回的支付能力进行了说明，请投资者予以关注。 九、本次优先股设限售期，限售期与本次优先股的存续期保持一致，均为五 年。 根据不同的股息分配方式，优先股可以分为多个种类。 （1）固定股息率优先股和浮动股息率优先股：股息率优先股存续期内不作调整的，称为固定 《预案》强调，此次优先股的发行不设置赎回和回售条款，优先股股息不累积支付，且此次非公开发行不向公司原股东配售。此外，优先股将在上海证券交易所转让，不设限售期，但转让范围仅限《优先股试点管理办法》规定的合格投资者。
计年度或者连续2 个会计年度未按约定支付优先股股息的，优先股股东有权出席 只能向规定的合格投资者发行，每次发行对象不得超过二百人，且相同条款优先. 股
优先股由于股息可固定、通常情况下无表决权等特性，使其拥有债性。而其股性主要表现为：在符合条件的情况下可作为企业股本和银行的核心资本；当公司发生特定事件或优先股股息支付非正常支付时，优先股股东享有部分表决权和表决权恢复等权利。 由于优先股股息率事先 规 定，所以优先股的股息一般不会根据公司经营情况而增减，而且一般也不再参与公司普通股的分红。 当然，公司经营情况复杂多变，如果公司当年没有足够利润可以向优先股股东支付股息，优先股股东的当年的固定收益也就落空了。 发行人要求赎回优先股的，必须完全支付所欠股息，但商业银行发行优先股补充资本的除外。 7.优先股发行额度控制 上市公司已发行的优先股不得超过公司普通股股份总数的百分之五十，且筹资金额不得超过发行前净资产的百分之五十，已回购、转换的优先股不 此外，为保护优先股股东权益，《优先股试点管理办法》还规定，在公司累计三个会计年度或连续两个会计年度未按约定支付优先股股息的，优先股 股息累积方式：本次优先股采取非累积股息支付方式，即未向本次优先股股东足额派发股息的差额部分，不会累积到下一计息年度。 分析：可以看出，根据这些条款，中行既不用还本金（因为优先股无到期日），是否付息也是由自己单方面全权决定，这就充分 a股首个优先股发行预案"花落"广汇能源。 广汇能源今日披露，拟向不超过200名合格投资者发行不超过5000万股优先股，募集资金总额不超过50亿元 优先股的特征： 固定的股息率。优先股股息是固定的，因此优先股的定价与普通股不同，优先股的价格与公司的经营状况关系不如普通股密切。 股息分派优先。在股份公司盈利分配顺序上，公司盈利首先应支付债权人的本金和利息，缴纳税金;其次是支付优先股
支付优先股股息。《管理办法》对非公开发行优先股 未明确规定相关内容，上市公司对此有自主权。很显 然，如果规定优先股股息可累积、优先股股东有权参 与剩余利润分配、有税后利润时必须支付优先股股 ·88·财会月刊2017.35
股息的，则公司可分配利润按照优先股股东所持优先股占优先股总额 的比例向优先股股东支付股息。在公司向优先股股东全额支付本期优 先股股息之前，公司将不会向普通股股东进行利润分配。 （3）本次非公开发行优先股股息的派发由公司股东大会审议决 定
“优先股”股东有权出席股东大会会议，就以下事项与普通股股东分类表决，其所持每一优先股有一表决权，但公司持有的本公司优先股没有表决权
付日，优先股股息将在股息支付日向优先股股东派发。优先股股息派发须在股东 大会决议后2 个月内实施完毕。 优先股股东所获得股息收入的应付税项由优先股股东根据相关法律法规承 担。 3、固定股息累积方式 非公开发行优先股募集说明书概览
c14072 优先股试点的制度设计 100分. 一、单项选择题. 1. 根据《优先股试点管理办法》，公司累计（ ）会计年度未按约定支付优先股股息的，股东大会批准当年不按约定分配利润的方案次日起，优先股股东有权出席股东大会与普通股股东共同表决。
非公开发行优先股募集说明书概览